（銀監辦發〔2008〕265號）

各銀監局


，銀監會直接監管的信托公司：

為有效防範和化解信托公司房地產、證券等敏感類業務風險，防止信托公司出現流動性問題，提高信托公司風險防範意識和風險控製能力，現就有關事項通知如下：

 一、信托公司要嚴格按照《中國銀行業監督管理委員會關於進一步加強房地產信貸管理的通知》（銀監發〔2006〕54號）等有關法規從事房地產業務。

（一）嚴禁向未取得國有土地使用證、建設用地規劃許可證、建設工程規劃許可證、建築工程施工許可證（“四證”）的房地產項目發放貸款，嚴禁以投資附加回購承諾
、商品房預售回購等方式間接發放房地產貸款。申請信托公司貸款（包括以投資附加回購承諾、商品房預售回購等方式的間接貸款）的房地產開發企業資質應不低於國家建設行政主管部門核發的二級房地產開發資質，開發項目資本金比例應不低於35%（經濟適用房除外）。

（二）yanjinxiangfangdichankaifaqiyefafangliudongzijindaikuan
，yanjinyigoumaifangdichankaifaqiyezichanfuhuigouchengnuodengfangshibianxiangfafangliudongzijindaikuan，budexiangfangdichankaifaqiyefafangyongyujiaojiaotudichurangjiakuandedaikuan。yaoyangefangfanduijianzhushigongqiye、集團公司等的流動資金貸款用於房地產開發。

（三）應(ying)充(chong)分(fen)認(ren)識(shi)土(tu)地(di)儲(chu)備(bei)貸(dai)款(kuan)風(feng)險(xian)，審(shen)慎(shen)發(fa)放(fang)此(ci)類(lei)貸(dai)款(kuan)。對(dui)政(zheng)府(fu)土(tu)地(di)儲(chu)備(bei)機(ji)構(gou)的(de)貸(dai)款(kuan)應(ying)以(yi)抵(di)押(ya)貸(dai)款(kuan)方(fang)式(shi)發(fa)放(fang)，所(suo)購(gou)土(tu)地(di)應(ying)具(ju)有(you)合(he)法(fa)的(de)土(tu)地(di)使(shi)用(yong)證(zheng)，貸(dai)款(kuan)額(e)度(du)不(bu)得(de)超(chao)過(guo)所(suo)收(shou)購(gou)土(tu)地(di)評(ping)估(gu)值(zhi)的(de)70％

，貸款期限最長不得超過2年。

（四）信托公司開展房地產貸款、房地產投資等房地產業務應高度重視風險控製。要建立健全房地產貸款審批標準
、操作流程和風險管理政策，並加大執行力度
；進行盡職調查，深入了解房地產企業的資質、財務狀況
、信用狀況
、以往開發經曆，以及房地產項目的資本金
、“四證”
、開發前景等情況，確保房地產業務的合法性、合規性和可行性；嚴格落實房地產貸款擔保，確保擔保真實、合法、有效；密切監控貸款及投資情況，加強項目管理。

二、信托公司要繼續嚴格執行《中國銀行業監督管理委員會關於信托投資公司證券投資業務風險提示的通知》（銀監通〔2007〕1號）、《中國銀行業監督管理委員會辦公廳關於規範信托投資公司證券業務經營與管理有關問題的通知》（銀監辦通〔2004〕265號）等規定


，合規、審慎開展證券投資業務。在開展證券投資信托業務時，應遵循組合投資、分散風險的原則，必須事前在信托文件中製訂投資範圍、投資比例、投資策略、投資程序及相應的投資權限，確立風險止損點
，並在信托文件中約定信托管理期間如改變投資策略及相關內容時，是否需征得委托人、受益人同意以及向委托人、受益人的報告方式。

信xin托tuo公gong司si要yao嚴yan格ge控kong製zhi倉cang位wei
，實shi時shi監jian控kong淨jing值zhi及ji敞chang口kou風feng險xian，密mi切qie關guan注zhu經jing濟ji形xing勢shi和he證zheng券quan市shi場chang的de具ju體ti變bian化hua情qing況kuang
，及ji時shi調tiao整zheng投tou資zi策ce略lve，保bao持chi投tou資zi的de靈ling活huo性xing。要yao認ren真zhen製zhi定ding業ye務wu應ying急ji預yu案an

，並bing保bao證zheng各ge項xiang處chu理li方fang案an在zai緊jin急ji情qing況kuang下xia的de順shun利li實shi施shi，防fang範fan各ge種zhong可ke能neng的de風feng險xian。

三
、各銀監局應加強對信托公司房地產
、證券業務的風險監測，及時了解業務開展情況，有效防範風險。

（一）要yao進jin一yi步bu加jia強qiang對dui信xin托tuo公gong司si房fang地di產chan業ye務wu的de風feng險xian監jian控kong
，每mei季ji逐zhu筆bi排pai查zha房fang地di產chan業ye務wu風feng險xian
，並bing在zai必bi要yao時shi安an排pai現xian場chang檢jian查zha。在zai排pai查zha中zhong應ying逐zhu筆bi分fen析xi業ye務wu的de合he規gui性xing和he風feng險xian狀zhuang況kuang，一yi旦dan發fa現xian問wen題ti，應ying立li即ji采cai取qu措cuo施shi予yu以yi糾jiu正zheng，並bing專zhuan項xiang報bao告gao銀yin監jian會hui。   

（二）要督促指導信托公司（已宣布停業整頓或撤銷的除外）認真按時地填報《信托公司證券業務情況表》（附件一）。從2008年11月3日開始，要求信托公司每周一下午報送上周收盤後數據。同時，應加強對證券業務的監測
，對信托公司上報數據進行分析整理
，並填報《信托公司證券投資監測結果統計表》（附件二），連同《信托公司證券業務情況表》，於每周二下午下班前通過內網電子郵件上報銀監會。

各銀監局要注重數據質量和對監測結果的分析，對數據填報質量不高的信托公司要加強督促和指導。

四、在加強對信托公司房地產、證(zheng)券(quan)等(deng)專(zhuan)項(xiang)業(ye)務(wu)風(feng)險(xian)監(jian)測(ce)的(de)基(ji)礎(chu)上(shang)，各(ge)銀(yin)監(jian)局(ju)要(yao)重(zhong)視(shi)信(xin)托(tuo)公(gong)司(si)的(de)流(liu)動(dong)性(xing)風(feng)險(xian)。對(dui)集(ji)合(he)信(xin)托(tuo)項(xiang)目(mu)和(he)銀(yin)信(xin)合(he)作(zuo)信(xin)托(tuo)項(xiang)目(mu)，各(ge)銀(yin)監(jian)局(ju)應(ying)在(zai)項(xiang)目(mu)到(dao)期(qi)前(qian)兩(liang)個(ge)月(yue)介(jie)入(ru)
，督(du)促(cu)信(xin)托(tuo)公(gong)司(si)做(zuo)好(hao)兌(dui)付(fu)資(zi)金(jin)準(zhun)備(bei)工(gong)作(zuo)。對(dui)可(ke)能(neng)存(cun)在(zai)兌(dui)付(fu)風(feng)險(xian)的(de)信(xin)托(tuo)項(xiang)目(mu)
，應(ying)及(ji)時(shi)製(zhi)定(ding)風(feng)險(xian)處(chu)置(zhi)預(yu)案(an)，並(bing)專(zhuan)項(xiang)報(bao)告(gao)銀(yin)監(jian)會(hui)。

各(ge)銀(yin)監(jian)局(ju)要(yao)充(chong)分(fen)認(ren)識(shi)當(dang)前(qian)宏(hong)觀(guan)經(jing)濟(ji)形(xing)勢(shi)下(xia)做(zuo)好(hao)風(feng)險(xian)防(fang)範(fan)工(gong)作(zuo)的(de)重(zhong)要(yao)性(xing)，紮(zha)實(shi)工(gong)作(zuo)，認(ren)真(zhen)履(lv)責(ze)。銀(yin)監(jian)會(hui)將(jiang)加(jia)大(da)監(jian)督(du)問(wen)責(ze)力(li)度(du)，對(dui)監(jian)管(guan)不(bu)力(li)，工(gong)作(zuo)失(shi)職(zhi)的(de)，將(jiang)予(yu)以(yi)通(tong)報(bao)，並(bing)追(zhui)究(jiu)監(jian)管(guan)責(ze)任(ren)。

請各銀監局及時將本通知轉發至轄內銀監分局和信托公司。

附件：一
、信托公司證券業務情況表(略)

          二
、信托公司證券投資監測結果統計表(略)

                                                                       二○○八年十月二十八日